据悉，日本JSR、东京应化、信越化学三大光刻胶厂商通知全球客户，自2026年10月1日起执行新报价，光刻胶产品价格全面上调15%。本次调价覆盖全品类光刻胶，其中高端ArF系列长协报价上调16%-22%；HBM配套浸没式ArF光刻胶需求最为紧俏，最高涨幅达24%；现货散单受供给紧张影响，涨幅达到32%-38%。KrF系列常规牌号涨价9%-14%，面向3DNAND存储芯片的厚膜专用KrF光刻胶涨幅18%-20%。

本轮日系光刻胶涨价核心原因是供给端的结构性收缩与成本传导。全球半导体光刻胶供给高度集中，前六大厂商合计占据约84%的市场份额，日本占全球超五成的生产份额，ArF、EUV等高端品类几乎由日系三家垄断，海外高端市场占有率超90%。本次发布调价通知的是日本光刻胶三大龙头，JSR、东京应化、信越化学。三家企业合计占据全球光刻胶市场过半份额，是ArF、KrF光刻胶最主要供应商，也是全球晶圆厂高端光刻胶的核心供给方。

供给端的收紧始于出口管制。2025年11月日本修订《出口贸易管理令》，将ArF和EUV光刻胶纳入出口管制清单，实施“逐案审批”，审批周期从30天大幅延长至90天，约110家中国半导体企业被列入重点核查清单；随后日企又主动将i线、KrF的审批周期同步延长。供给收缩与审批成本上升传导至价格端。

上游原材料、特种溶剂、光引发剂持续上行，叠加海外生产基地运维投入增加，厂商生产成本承压。

光刻胶上游四大核心原料树脂、光活性组分、溶剂、添加剂。光刻胶主力溶剂（如丙二醇甲醚醋酸酯）2026年上半年大涨，据买化塑研究院数据，2026年中国丙二醇甲醚醋酸酯上半年均价10160元/吨，较去年同期涨幅达24.75%，虽然年中价格出现回调，但近期再度小幅回升至11700元/吨。